Trader Rodrigo

Dado essa alta de mais de 40% do IBOV de 2025 a 2026 e minha carteira não ter subido igual ou mais (ficando em mais de 30% no mesmo período), como eu acho que deveria, voltei para a prancheta para analisar o porquê. E tiveram várias ações com tendências legais nesses 12 meses até aqui.

Um dos pontos principais que observei foram entradas tardias. O trend following – seguidor de tendência – é reativo de natureza, não tenta adivinhar quais ações irão subir. Ele preconiza esperar o início da tendência para entrar realizar uma entrada em uma ação já em movimento.

O problema de algumas entradas minhas é que poderiam ter sido antes nas tendências, como exemplifico nos gráficos abaixo. A linha verde é o ponto que eu comprei aproximadamente. As linhas amarelas são possíveis entradas anteriores.

No trend following, onde a espectativa de uma tendência é sempre continuar por mais tempo, é sempre válido novas compras à medida que o preço esteja mais alto. Mas é claro que quando antes fizer a compra, mais lucro consegue extrair.

Outro problema foi não ter comprado ações mais “fracas”, que não chegaram no FR acima de 90, como as seguintes:

Não são aquelas tendências ideais que eu descrevo nessa página Tendências de alta ideais, são mais lentas, porém nesse ritmo mais lento e com mais correções, subiram devagar e sempre, e em questão de 1 ano chegaram a subir entre 60% e 90%. Enquanto outras mais fortes com FR maior que 90, reverteram e encerraram a tendência em sua maioria.

Portanto estou refletindo que não dá pra desperdiçar ações como essas, até porque no Brasil, como tudo muito incerto e instável, economia sempre balançando de um lado pro outro, não é sempre que formam-se as tendências de alta ideias, como se formou muito entre 2017 e 2019.

Analisando todas essas ações e várias outras desse período, vi que o ponto em comum para entrar mais cedo e pegar ações com tendências regulares mas não tão fortes, é que quase todas estavam na faixa do FR entre 80 e 90 (o FR atual de 7 meses ponderado). Testei o FR mais curto de 3 meses para complementar, porém praticamente não apareceram novas ações relevantes que já não tenha pegado com FR de 7 meses maior que 80.

Portanto o que farei a partir de agora, numa versão 7.1 dos setups, é baixar o filtro do FR para em torno de 80 e também o risco por operação para entre 0.5% e 0.7% de modo a diversificar mais e conseguir pegar tanto ações acima de 90 que eu já pego, quanto as na nova faixa.

Eu rodei backtests com essas alterações e os resultados não mudaram tanto.

Abraços e boas tendências!

Rodrigo